L'IRS a récemment publié des projets de réglementation en vertu de l'article 2704 du Code des impôts américain (« projets de réglementation ») qui visent à modifier les normes applicables à l'évaluation des transferts intra-familiaux de participations dans des entités contrôlées par la famille (« FCE ») à des fins fiscales (c'est-à-dire aux fins de l'impôt sur les successions, de l'impôt sur les donations et de l'impôt sur les transferts transgénérationnels).
Les règlements proposés sont complexes et soulèvent de nombreuses incertitudes quant à leur application et leur incidence finale sur l'évaluation des EFP. D'après notre examen et notre analyse des règlements proposés, les aspects les plus importants à prendre en considération à l'heure actuelle sont les suivants :
- Réduction significative des décotes d'évaluation.
- Si les règlements proposés sont adoptés, ils (i) réduiront probablement de manière significative (voire élimineront) les décotes pour manque de contrôle qui ont traditionnellement été appliquées dans l'évaluation des participations dans les FCE, et (ii) pourraient réduire les décotes pour manque de négociabilité qui ont traditionnellement été appliquées dans l'évaluation des participations dans les FCE.
- En d'autres termes, l'effet ultime des règlements proposés (s'ils sont adoptés) sera d'augmenter considérablement la valeur des FCE aux fins de l'impôt sur les transferts et, par conséquent, d'augmenter le montant de l'impôt sur les successions, de l'impôt sur les donations et/ou de l'impôt sur les transferts transgénérationnels payable sur les transferts intra-familiaux de FCE.
- S'applique à tous les types d'entités contrôlées par une famille. Lesnouvelles règles d'évaluation prévues par le projet de règlement s'appliqueront à tous les types d'entités (par exemple, les sociétés, les sociétés en commandite familiales, les sociétés à responsabilité limitée, etc.) qui sont contrôlées directement ou indirectement (par exemple, par le biais de fiducies) par le cédant et les membres de sa famille. À ces fins, le contrôle signifie généralement (i) détenir au moins 50 % des droits de vote ou des participations dans une entité ou (ii) détenir une participation de commandité dans une société en commandite.
- Aucune distinction pour les entreprises actives. Leprojet de règlement ne fait pas de distinction entre les FCE qui détiennent principalement des placements passifs (par exemple, des liquidités et des titres négociables) et les FCE qui exercent des activités commerciales actives. En d'autres termes, les nouvelles règles d'évaluation prévues par le projet de règlement s'appliqueront aux deux types de FCE.
- Les nouvelles règles n'entrent en vigueur qu'une fois que les règlements proposés sont définitifs.
- Les nouvelles règles d'évaluation prévues dans le projet de règlement ne sont pas encore en vigueur et ne s'appliqueront qu'aux transferts effectués après la date de publication du règlement définitif.
- La publication des règlements définitifs pourrait avoir lieu au plus tôt à la fin décembre 2016. Toutefois, en raison de la nature complexe et controversée des règlements proposés, il est probable (mais pas certain) que les règlements définitifs ne soient pas publiés avant 2017.
Il existe actuellement une opportunité pour mettre en œuvre des transactions de planification successorale impliquant des FCE, mais si vous n'agissez pas avant l'entrée en vigueur du projet de règlement, cette opportunité pourrait être perdue. Si vous souhaitez discuter plus en détail de l'impact que le projet de règlement pourrait avoir sur vous et votre famille, ainsi que des options de planification actuelles et futures qui s'offrent à vous, veuillez contacter l'un de nos avocats spécialisés en planification successorale dont la liste figure ci-dessous.
