Fabrication
Foley est un conseiller de confiance pour les principaux fabricants américains depuis plus de 170 ans - c'est une industrie que nous connaissons bien, et nous comprenons que les priorités stratégiques des fabricants américains évoluent rapidement.
Forts d'une expérience approfondie des problèmes financiers propres au secteur de la fabrication, nos avocats offrent aux fabricants en difficulté une représentation pratique et créative. Travaillant au sein de l'équipe multidisciplinaire de l'industrie manufacturière du cabinet, nos avocats spécialisés dans les faillites et les réorganisations d'entreprises collaborent étroitement avec vous afin de comprendre et d'atteindre vos objectifs commerciaux.
Les fabricants doivent employer des stratégies uniques afin de garantir la continuité de l'approvisionnement lorsqu'ils sont confrontés à un fournisseur en difficulté financière. Notre expérience nous a permis de comprendre les points d'appui de toutes les parties impliquées dans ces scénarios, y compris le fournisseur en difficulté, ses clients, les prêteurs et les créanciers non garantis. Les stratégies de Foley qui peuvent être mises en œuvre à différents stades de l'insolvabilité d'un fournisseur en difficulté sont présentées ci-dessous.
Difficultés financières d'un client, d'un fournisseur ou d'un vendeur
Nos avocats anticipent les problèmes et développent des solutions pour les clients de l'industrie manufacturière qui risquent des interruptions de la chaîne d'approvisionnement causées par les difficultés financières des fournisseurs, et fournissent des solutions stratégiques pour faire face aux contraintes de trésorerie potentielles découlant des difficultés financières potentielles ou réelles des clients ou des fournisseurs.
Foley a développé des stratégies pour permettre à ses clients de mieux surveiller les clients et les fournisseurs afin de détecter les signes précurseurs de difficultés, et nous proposons des programmes pour surveiller efficacement ces signes précurseurs. Grâce à ces tactiques, les fabricants peuvent établir des priorités, comprendre et traiter les situations problématiques des fournisseurs avec une meilleure connaissance préalable.
Gestion proactive des contrats
La clé de la protection des intérêts de la chaîne d'approvisionnement d'un fabricant et de la réalisation de ses objectifs à l'égard d'un fournisseur en difficulté réside dans l'effet de levier de son contrat. Foley peut aider un fabricant à analyser ses contrats afin de maximiser son influence, et donc ses options juridiques, dans le cadre de ses relations avec des fournisseurs en difficulté. Les contrats existants d'un fabricant avec un fournisseur donné ont un effet substantiel sur les droits et les recours d'un fabricant avant et après la faillite.
Opérations pré-faillite et transactions de faillite
Foley possède une expérience significative dans la représentation de clients dans le cadre d'arrangements pré-faillite destinés à empêcher les fournisseurs en difficulté au bord de la faillite de déposer leur bilan en restructurant la dette et la structure du capital du fournisseur, ainsi que dans le cadre de transactions au cours des premières étapes d'une procédure de faillite qui permettent aux clients de continuer à s'approvisionner pendant la faillite.
Ces transactions comprennent souvent des accords tripartites entre le fournisseur en difficulté, ses principaux clients et ses prêteurs garantis afin de consolider les engagements de chaque partie à maintenir le fournisseur en activité pendant la durée de l'arrangement (ou de la faillite). Ces accords consistent généralement en des accords d'accès et d'adaptation, ainsi qu'en des accords de participation subordonnée. Dans le cadre d'un accord d'accommodement, les clients peuvent fournir (souvent en tant que groupe) des accommodements qui renforcent la base de garantie des prêteurs en protégeant les stocks et les créances, en s'engageant à continuer à s'approvisionner en pièces existantes auprès du fournisseur en difficulté et en limitant les compensations, tandis que le prêteur s'engage à fournir un financement de fonds de roulement et à ne pas saisir. Un accord d'accès permet au client, dans certaines circonstances menaçant la production et uniquement en dernier recours, d'accéder à l'usine du fournisseur pour produire des pièces en attendant le transfert du contrat ou de l'installation à un fournisseur plus sain. Foley a négocié des centaines d'accords de ce type dans des situations d'entreprises en difficulté et connaît parfaitement ces questions.
Finance et transactions garanties
Notre force constante dans tous les aspects des transactions financières et garanties, y compris les lignes de crédit, les comptes clients, le financement des stocks et des équipements, et les transactions d'affacturage, aide nos clients à rester à la pointe du progrès. Nous aidons régulièrement à structurer et à documenter les opérations de remboursement, de restructuration et d'arrangement pour les fabricants, qu'ils soient confrontés à des difficultés financières ou qu'ils traitent avec des tiers en situation de détresse financière.
Facilité et achat d'actifs
Nos avocats spécialisés dans les faillites et les réorganisations d'entreprises aident fréquemment les entreprises manufacturières en pleine croissance à acquérir des installations et des actifs dans le cadre de procédures de faillite et d'autres procédures d'insolvabilité, y compris des acquisitions stratégiques conformément à la section 363 du code des faillites. La vente stratégique des actifs d'un fournisseur en difficulté permet d'assurer un "ressourcement en place" si le ressourcement auprès d'un autre fournisseur n'est pas réalisable.
Questions de propriété intellectuelle
Nous avons une grande expérience de la représentation d'entreprises manufacturières dans la protection de leurs droits de propriété intellectuelle, que ce soit en tant que donneur ou preneur de licence, en cas de faillite, de restructuration extrajudiciaire ou de liquidation de la contrepartie donneur/preneur de licence.
Service dans et pour les comités de créanciers
Nous aidons régulièrement nos clients à naviguer dans le processus d'adhésion et de participation aux comités de créanciers non garantis. Foley a également conseillé des comités dans de nombreuses affaires de restructuration, offrant des conseils stratégiques pour maximiser la valeur et les recouvrements.
Expérience des représentants
- Constructeurs automobiles : Représentation de constructeurs automobiles concernant des fournisseurs en difficulté, y compris la négociation d'accords d'accès et d'accommodement au cours de la liquidation ordonnée et de la vente des actifs des fournisseurs.
- Chrysler : Représentation de plusieurs fournisseurs créanciers commerciaux non garantis, y compris le cinquième créancier non garanti le plus important en tant que membre du Comité officiel des créanciers non garantis.
- Exide Technologies : Représentation du fiduciaire de l'acte de fiducie pour 675 millions de dollars d'obligations garanties de premier rang.
- Fortune 500 : Représentation d'un entrepreneur de l'industrie de la défense figurant au palmarès Fortune 500 en rapport avec des licences et des propriétés intellectuelles détenues par un fournisseur en difficulté dans le cadre du chapitre 11.
- GM : représentation de plus de 100 fournisseurs créanciers commerciaux non garantis dans le cadre de négociations critiques avec les fournisseurs et d'accords d'approvisionnement à long terme après le chapitre 11.
- GST AutoLeather : Représentation du comité officiel des créanciers non garantis dans le cadre du chapitre 11 d'un important fournisseur automobile.
- Takata : Représentation de plusieurs fournisseurs et créanciers non garantis dans le cadre de la faillite de Takata.