La administración Trump aprueba la Ley One Big Beautiful Bill
El 4 de julio de 2025, el presidente Trump firmó la ley H.R. 1, conocida como One Big Beautiful Bill Act (OBBBA). La OBBBA amplía y convierte en permanentes ciertas disposiciones de la Ley de Recortes Fiscales y Empleos (TCJA) de 2017 que iban a expirar en 2025 y añade nuevas medidas fiscales. A continuación se ofrece un breve resumen de algunos de los cambios promulgados por la OBBBA.[1]
Personas físicas
1. Ampliación de los tramos impositivos de la TCJA
La OBBBA amplía de forma permanente los tramos impositivos implementados por la TCJA, consolidando tanto los tipos impositivos más bajos (tipo marginal máximo del 37 %) como los tramos impositivos ampliados aplicables a los tipos, con ajustes por inflación a los tramos que siguen siendo aplicables.
2. Limitación de la deducción de impuestos estatales y locales (SALT)
Dado que el límite de deducción de 10 000 dólares expirará para los años fiscales que comiencen después del 31 de diciembre de 2025, la OBBBA amplía de forma permanente el límite de deducción. Sin embargo, para los años fiscales 2025 a 2029, el límite se eleva a 40 000 dólares (con aumentos del 1 % cada año). El límite ampliado para los contribuyentes individuales con una renta bruta ajustada (AGI) superior a 500 000 dólares se reduce gradualmente hasta 10 000 dólares en un 30 % del exceso de la AGI modificada por encima de 500 000 dólares.
Cabe destacar que la OBBBA no modifica las soluciones alternativas a nivel estatal, como los impuestos a nivel de entidad que pagan las empresas de transferencia (por ejemplo, sociedades o corporaciones S) en nombre de sus propietarios. Estas soluciones alternativas, adoptadas por estados como California, Nueva York y Wisconsin (entre otros), permiten a los propietarios deducir los impuestos estatales como gastos comerciales, eludiendo el límite de deducción SALT.
3. Deducción de intereses hipotecarios
La OBBBA limita permanentemente la deducción de los intereses hipotecarios a 750 000 dólares del capital de la deuda de adquisición, evitando que el límite vuelva a ser de 1 millón de dólares, tal y como estaba previsto en 2026 según la TCJA. Esto se aplica a los intereses de los préstamos para residencias principales y secundarias.
4. Otras limitaciones de deducción
La OBBBA mantiene de forma permanente las elevadas deducciones estándar introducidas por la TCJA, fijándolas en 15 750 dólares para los contribuyentes individuales y en 31 500 dólares para los contribuyentes conjuntos en 2025. Estas cantidades se ajustarán anualmente en función de la inflación.
La OBBBA amplía de forma permanente la prohibición de deducciones detalladas diversas.
La OBBBA introduce un nuevo requisito para las deducciones por donaciones benéficas, estableciendo un mínimo del 0,5 % del AGI que los contribuyentes deben superar para poder solicitar deducciones por donaciones benéficas. Por lo demás, el proyecto de ley mantiene el límite del 60 % del AGI para las donaciones en efectivo a organizaciones benéficas públicas establecido por la TCJA.
5. No se aplican impuestos a las propinas ni a las horas extras.
La OBBBA prevé una deducción de hasta 25 000 dólares por propinas que cumplan los requisitos. Las propinas que cumplen los requisitos solo se aplican a las propinas recibidas en ocupaciones que recibían propinas de forma habitual antes del 31 de diciembre de 2024. La deducción se elimina gradualmente, comenzando con ingresos superiores a 150 000 dólares para los contribuyentes solteros, y se elimina por completo para los contribuyentes solteros que ganan más de 400 000 dólares. La deducción está disponible tanto para quienes detallan sus deducciones como para quienes no lo hacen.
Se aplica una deducción similar de hasta 12 500 dólares en concepto de compensación por horas extras cualificadas, sujeta a la misma eliminación gradual que las propinas. La deducción solo se aplica a la compensación por horas extras que cumple la definición de la sección 7 de la Ley de Normas Laborales Justas de 1938 (generalmente, conceptos sujetos al pago obligatorio de horas extras). La deducción está disponible tanto para quienes detallan sus deducciones como para quienes no lo hacen.
Entidades comerciales
1. Acciones de pequeñas empresas calificadas
La OBBBA incluye ampliaciones significativas de los beneficios para las inversiones en acciones de pequeñas empresas que cumplan los requisitos. Anteriormente, el periodo de tenencia obligatorio era de cinco años, pero la OBBBA ofrece un beneficio del 50 % para las acciones que se mantengan durante tres años y un beneficio del 75 % para las acciones que se mantengan durante cuatro años. La OBBBA amplía aún más la exención por contribuyente hasta el mayor de los siguientes importes: 15 millones de dólares (indexados a la inflación) o 10 veces la «base» del contribuyente en las acciones. Por último, el límite de la prueba de activos brutos se incrementa de 50 millones de dólares a 75 millones de dólares, también indexados a la inflación. Las ventajas ampliadas solo se aplican a las acciones emitidas a partir del 5 de julio de 2025.
2. Deducción por ingresos comerciales calificados
La deducción por «ingresos empresariales cualificados» de conformidad con la Sección 199A, que permitía una deducción de hasta el 20 % sobre los ingresos netos de determinadas empresas unipersonales, sociedades, sociedades anónimas de tipo S, fideicomisos y patrimonios, se convirtió en permanente gracias a la OBBBA. Estaba previsto que expirara después de 2025 en virtud de la TJCA. La OBBBA también (i) elevó los umbrales de introducción gradual de la limitación de la renta imponible de 50 000 a 75 000 dólares para las personas físicas y de 100 000 a 150 000 dólares para las declaraciones conjuntas, y (ii) estableció una deducción mínima ajustada a la inflación de 400 dólares para los contribuyentes cuyos ingresos empresariales cualificados agregados procedentes de todas las actividades o negocios cualificados activos sean de al menos 1000 dólares para el año fiscal.
3. Gastos de investigación y desarrollo
La OBBBA elimina el requisito de la TCJA de amortizar los gastos nacionales de investigación y desarrollo (I+D) a lo largo de cinco años. A partir de los ejercicios fiscales que comiencen después del 31 de diciembre de 2024, las empresas podrán deducir íntegramente el 100 % de los gastos nacionales de I+D que cumplan los requisitos en el año en que se hayan incurrido.
Para las pequeñas empresas, definidas como aquellas con ingresos brutos medios anuales de 31 millones de dólares o menos durante los tres años anteriores, este cambio se aplica retroactivamente a los ejercicios fiscales que comienzan después del 31 de diciembre de 2021. Estas empresas pueden modificar sus declaraciones de impuestos de 2022 a 2024 para solicitar deducciones inmediatas por los gastos de I+D amortizados anteriormente, lo que podría garantizarles la devolución de impuestos.
Las empresas más grandes, con ingresos brutos medios anuales superiores a 31 millones de dólares, pueden acelerar la deducción de los costes de I+D nacionales no amortizados restantes entre 2022 y 2024. A partir de 2025, estas empresas podrán deducir dichos costes en uno o dos años, a su discreción, en lugar del plazo original de cinco años.
4. Amortización acelerada permanente
La amortización acelerada del 100 % para los bienes cualificados adquiridos y puestos en servicio después del 19 de enero de 2025 se convierte en permanente en virtud de la OBBBA. Este cambio elimina la reducción gradual prevista anteriormente en la TCJA.
5. Créditos por retención de empleados
La OBBBA amplía retroactivamente el plazo de prescripción para la revisión y auditoría por parte del IRS de las solicitudes de crédito por retención de empleados (ERC) en virtud de la Ley CARES para 2020 y los dos primeros trimestres de 2021, que en gran medida habían expirado antes de la OBBBA. El nuevo plazo de prescripción se amplía a seis años a partir de la última de las siguientes fechas: (i) la fecha de presentación de la declaración de impuestos sobre nóminas original, (ii) la fecha en que se considera presentada la declaración de impuestos sobre nóminas en virtud del artículo 6501(b)(2), o (iii) la fecha en que se presenta una solicitud de crédito o devolución relacionada con el ERC. Esta ampliación podría permitir que el IRS audite determinadas solicitudes de ERC hasta 2030, lo que le daría más tiempo para verificar el cumplimiento y recuperar los créditos indebidos. Por ejemplo, una empresa que presente una declaración de impuestos sobre nóminas de 2020 el 15 de abril de 2021, o que solicite un reembolso del ERC en 2023, podría enfrentarse al escrutinio del IRS hasta al menos 2029. Además, la OBBBA modifica la Sección 6676 para imponer una sanción del 20 % a los reembolsos erróneos del ERC.
Energía / Créditos fiscales
Con respecto a los proyectos solares y eólicos, la OBBBA modificó el crédito fiscal a la inversión (ITC) y el crédito fiscal a la producción para acelerar significativamente la eliminación gradual de esos tipos de proyectos. La OBBBA introdujo una serie de cambios relacionados con los créditos fiscales para las energías renovables y la transición energética, entre los que se incluyen la modificación del umbral de contenido nacional de los productos manufacturados para el ITC, la modificación del crédito fiscal a la producción manufacturera de la sección 45X y la inclusión de las pilas de combustible como bienes elegibles para el ITC.
Constitución del fondo
1. Efectos de los fondos de inversión
En lo que respecta a los fondos de inversión, quizá sea más notable lo que permanece sin cambios. La OBBBA no modificó la actual fiscalidad favorable de los intereses devengados, las exenciones de las comisiones de gestión, las ganancias de capital a largo plazo o la deducción fiscal de las entidades transparentes para los fondos de inversión y sus patrocinadores. Además, amplió muchas disposiciones fiscales que podrían beneficiar al sector de los fondos de inversión en general.
2. Ampliación y modificación de los incentivos para las zonas de oportunidad
El programa de zonas de oportunidad se ha prorrogado indefinidamente. Los cambios introducidos en el programa incluyen: designaciones renovables cada 10 años de los distritos censales, nuevos criterios para la designación de las zonas, cambios en los períodos de aplazamiento y los cálculos de base para los inversores, una nueva norma de período de inversión de 30 años y requisitos de información más estrictos.
Internacional
1. Sin impuesto de represalia
La OBBBA no incluye la sección 899 propuesta anteriormente para tomar represalias contra los países extranjeros que han impuesto determinados impuestos extranjeros «injustos».
2. Atribución descendente de la propiedad de acciones limitada
La TCJA derogó la Sección 958(b)(4), que impedía la «atribución a la baja» de acciones propiedad de una persona extranjera a una persona estadounidense. La TCJA derogó la Sección 958(b)(4) para abordar determinadas estrategias de planificación fiscal, pero había afectado a muchas más empresas. Con efecto para los ejercicios fiscales de las sociedades extranjeras que comiencen después del 31 de diciembre de 2025, la OBBBA restablece la sección 958(b)(4), que prohíbe en general la atribución a la baja de una persona extranjera a efectos de determinar la condición de sociedad extranjera controlada (CFC) y de accionista estadounidense, salvo en la aplicación de la nueva sección 951B. La reactivación de la sección 958(b)(4) evita la creación involuntaria de CFC y los requisitos innecesarios de presentación de declaraciones de CFC en situaciones no abusivas que nunca fueron el objetivo previsto de la derogación de la sección 958(b)(4) por parte de la TCJA.
3. Nueva sección 951B
La OBBBA crea la Sección 951B, que amplía la aplicación de las normas de inclusión de las CFC a los «accionistas estadounidenses controlados por extranjeros» de las «CFC controladas por extranjeros». La Sección 951B permite la atribución descendente de una persona extranjera a una persona estadounidense en casos limitados que involucran a accionistas estadounidenses controlados por extranjeros. Estas normas se aplican a los ejercicios fiscales de las sociedades extranjeras que comienzan después del 31 de diciembre de 2025.
4. Norma de transparencia para las CFC relacionadas
La OBBBA convierte en permanente la «regla de transparencia» para las CFC relacionadas establecida en la sección 954(c)(6). La regla de transparencia exime los dividendos, intereses, alquileres y regalías pagados por una CFC a CFC relacionadas a efectos del cálculo de los ingresos de la subparte F si se cumplen determinadas condiciones.
5. Modificaciones relacionadas con las normas GILTI (ahora «NCTI») y FDII (ahora «FDDEI»)
La OBBBA modifica y renombra los términos «ingresos intangibles globales con baja tributación» (GILTI) por «ingresos netos probados de CFC» (NCTI) y «ingresos intangibles derivados del extranjero» (FDII) por «ingresos deducibles derivados del extranjero» (FDDEI). La OBBBA reduce ciertas deducciones, elimina la reducción por el rendimiento tangible neto estimado para la inversión en activos empresariales cualificados (QBAI) y aumenta el crédito fiscal extranjero permitido para las inclusiones de NCTI. Como resultado, un impuesto extranjero del 14 % o superior elimina generalmente el impuesto estadounidense sobre el NCTI. Del mismo modo, la OBBBA reduce ciertas deducciones y deroga el QBAI a efectos del cálculo del FDDEI, aplicando efectivamente un tipo del 14 % al FDDEI que cumple los requisitos. Las modificaciones del GILTI y el FDII son aplicables a los ejercicios fiscales que comiencen después del 31 de diciembre de 2025.
6. Subparte F e inclusión de ingresos GILTI (ahora NCTI) para determinados accionistas estadounidenses
Según la legislación vigente, solo los accionistas estadounidenses que posean acciones en una sociedad extranjera el último día del año en que dicha sociedad sea una CFC están obligados a incluir en los ingresos brutos los ingresos de la subparte F y los ingresos comprobados en virtud de la GILTI (ahora NCTI). Con efecto para los ejercicios fiscales de las sociedades extranjeras que comiencen después del 31 de diciembre de 2025, la OBBBA establece que si una sociedad extranjera es una CFC en cualquier momento durante su ejercicio fiscal, cada accionista estadounidense que posea acciones de dicha sociedad durante dicho ejercicio fiscal estará obligado a incluir en los ingresos brutos la parte proporcional de los ingresos de la subparte F de la sociedad correspondientes al ejercicio fiscal de la CFC.
7. Cambio en la tasa del impuesto mínimo por erosión de la base imponible (BEAT)
Según la legislación vigente, para los ejercicios fiscales que comiencen después del 31 de diciembre de 2025, estaba previsto que el tipo del BEAT aumentara hasta el 12,5 %. La OBBBA fija de forma permanente el tipo del BEAT en el 10,5 % y mantiene el tratamiento favorable para los contribuyentes de permitir todas las deducciones fiscales admisibles para los ejercicios fiscales que comiencen después del 31 de diciembre de 2025.
Organizaciones exentas de impuestos
Los cambios significativos para las organizaciones exentas de impuestos en virtud de la OBBBA incluyen la modificación del impuesto sobre las dotaciones de las universidades privadas, que pasa de un tipo impositivo fijo del 1,4 % a un sistema de tipos escalonados que utiliza una fórmula basada en el número de estudiantes de la institución y el tamaño de su dotación. El proyecto de ley también amplía el impuesto especial sobre las remuneraciones pagadas por determinadas organizaciones exentas de impuestos, pasando de los cinco empleados mejor remunerados a todos los empleados con remuneraciones superiores a un millón de dólares. Algunos cambios en las normas de deducción por donaciones benéficas también afectarán a las personas físicas y jurídicas que realizan donaciones benéficas.
Planificación patrimonial
1. Exención del impuesto federal sobre donaciones, sucesiones y GST
La exención contra los impuestos federales sobre donaciones, sucesiones y transferencias entre generaciones se incrementa de forma permanente a 15 millones de dólares por persona, con efecto a partir del 1 de enero de 2026. El importe de la exención está sujeto a un ajuste anual por inflación. Anteriormente, la TCJA había aumentado el importe de la exención de 5 millones a 10 millones de dólares por persona, sujeto a un ajuste anual por inflación. Sin embargo, el aumento previsto en la TCJA estaba previsto que expirara a finales de 2025. La exención se mantendrá en 13,99 millones de dólares durante el resto de 2025.
Una cuenta Trump es una nueva forma de cuenta de jubilación individual establecida en beneficio de un ciudadano estadounidense menor de edad cuyos padres tienen números de la Seguridad Social. Se pueden depositar hasta 5000 dólares al año en la cuenta Trump del beneficiario hasta el año en que este cumpla 18 años. Los empleadores pueden depositar hasta 2500 dólares en una cuenta Trump en beneficio de un empleado o de un dependiente de un empleado, y dichos depósitos se excluirán de los ingresos brutos del empleado. Además, cada ciudadano estadounidense nacido entre 2025 y 2028 recibirá una contribución única de 1000 dólares del Tesoro de los Estados Unidos a su cuenta Trump, que no se descontará del límite de depósito anual de 5000 dólares de ese año. No se permiten retiradas hasta que el beneficiario cumpla 18 años.
Otros cambios
1. Refugio seguro de telesalud HDHP
La OBBBA establece de forma permanente una salvaguardia que permite a los miembros de planes de salud con deducibles elevados acceder a servicios de telesalud antes de alcanzar el deducible sin perder su derecho a contribuir a una cuenta de ahorros para gastos médicos (HSA). La OBBBA también añade una nueva salvaguardia para las HSA antes del deducible para acuerdos de atención primaria directa que cumplan determinados requisitos y aumenta los límites de contribución para los programas de asistencia para el cuidado de personas dependientes.
2. Impuesto especial sobre las transferencias de remesas
La OBBBA ha creado recientemente un impuesto del 1 % que debe pagar el remitente por las transferencias de remesas. La transferencia de remesas se define en la sección 919(g) de la Ley de Transferencias Electrónicas de Fondos como una transferencia electrónica de más de 15 dólares, enviada por personas en los Estados Unidos a personas o empresas en países extranjeros. El impuesto solo se aplica a las transferencias en las que el remitente proporciona efectivo, un giro postal, un cheque de caja o cualquier otro instrumento similar, y exime los pagos financiados a través de cuentas de una institución financiera específica o financiados con una tarjeta de débito o crédito emitida en los Estados Unidos.
[1] A menos que se indique lo contrario, todas las referencias a secciones se refieren al Código de Rentas Internas de 1986, en su versión modificada.
